致富心態 掌握時間就是掌握幸福的祕密

 之前在網路書店要買書的時候，想到綠角有推薦過這本書，就順便放進購物車買了；看完發現跟我的很多想法很類似，所以舉出最有印象的三點來分享：

1. 掌握時間就是掌握幸福的祕密：除了出生就財富自由的人，大多數人都要工作才能獲得賴以維生的報酬，但是如果把時間賣給公司賺之後，若留給自己的時間太少，就會覺得剝奪感很重。財務自由不是代表完全不用工作，而是可以100％安排自己的時間，即使是用來睡覺或是打電動，也能覺得幸福。
2. 長尾效應：許多公司的營收80％由20％的產品貢獻：用在指數化投資上面，就是錯過幾天的大漲，就會大幅落後市場報酬。
3. 留有餘裕：投資的時候，一定要準備緊急預備金；我們不知道意外和明天哪一個會先到；引伸到工作與生活，就是每天要留給自己一點時間，不要讓自己完全被工作與家庭佔滿了。

這本書的觀念在很多書上都有看過，不會很難閱讀，整體來看是一本不錯的書，推薦有興趣的人可以看看。

指數化投資 Step by step- 七：維持比例(再平衡)

         一段時間有些資產會漲，有些會跌；所以需要再平衡回到一開始設定的比例，被動實現買低賣高，讓股債配置的報酬有機會超過全股市的報酬。再平衡時間點沒有一定，有人是股票漲到偏離設定比例10%~20%的時候再平衡，有人是每年固定時間再平衡，兩者都是合理的方法，但要了解到再平衡頻率不宜過度頻繁，以免上漲資產還沒漲足就被賣掉，下跌資產還沒跌到底部就又買入增加虧損。再平衡的時候也要特別注意費用的問題，有些投資人會買入自動在平衡的標的，例如AOA系列，AOA系列也是ishare不錯的標的，只是它的費用稍高，再來若隨著年紀增長需要調整股債配置的時候就會稍微麻煩一點，另外AOA在即需要資金的時候，無法單賣掉上漲的資產，這也是它的缺點之一）。如果還在工作有主動收入再投入，那再投入跌到比例過低的資產就好，不用特別賣掉漲的資產。如果同時有使用國外和國內券商，由於國外券商免買賣手續費，可以使用國外的券商來做再平衡，簡手手續費的成本問題。

指數化投資 Step by step- 六、定期定額

 

1. 還在工作有主動收入的，建議定期定額投入，頻率可以依個人習慣設定，但是一般會建議盡量讓資產進入市場裡面，才能享受市場報酬。
2. 使用複委託，投入的頻率可以依照談到的手續費低消與投入的金額計算成本，成本0.5%左右都還可以接受。（例如低消15美金，累計到3000美金投入成本大約0.5％）：使用海外券商，一樣把匯費當作成本，抓0.5％左右是可以接受的範圍。
3. 使用海外券商，可以開啟DRIP（配習自動再投入）功能，充分體會複利的威力。台灣的券商目前皆沒有這個功能，所以定期定額可以配合配習的時間。
4. 如果突然有大筆的收入，如中獎、年終獎金、遺產等等，Vanguard有研究一次投入，會比分次投入長期報酬更好：但是一般人可能心臟沒那麼大，甚至投入若剛好遇到大跌心裡的壓力可能會很大；所以分幾次定期定額投入也是可以的，但還是會建議在一至兩年投入，享受市場的報酬。
5. 定期定「值」投入也是一個選項，特別是遇到熊市有機會增加報酬，但是會有銀彈不夠用的問題；若遇到牛市則會有資金投入太少的問題。因此一般人是不建議使用定期定值的方式投入。
6. 投入的時間點，盡量不要太接近配息前，以免買了馬上配息被課到30%稅。

指數化投資 Step by step- 五、投資標的

指數化投資的標的是越簡單越好，簡單才能長久。

不過相信剛開始投資的新手，都會想很多，慢慢的標的就越來越多，等到比較成熟之後才又慢慢減少。

1. 新手由於剛開始投入，會建議先從國內投資開始，建議先用0050/006208 + 現金做配置，配置比例9:1到4:6都可以，依據自己年齡和可以承受的風險來決定：但是股票最好不要低於40%，以免長期報酬不理想。台灣沒有比較好的債券標的，有的話費用也比較高，現金可以放在高利的活存（1％~2%)。
2. 複委託/海外券商最簡單標的就是VT+BNDW，英股的話VWRD/VWRA+AGGG/VAGU。
3. 想要再複雜一點，可以用股票VTI+VXUS，債券BND+BNDX。
4. 想要再更複雜分區配置：(美國VTI/新興市場VWO/成熟市場VEA)，另外也可以加入像是REIT的VNQ/VNQI、固定收益市政債(NZF/NMZ/VGM/MYI/MYD)、固定收益公司債（TBB/TBC)、貴金屬、加密貨幣。
5. 不想花時間再平衡，也可以選擇AOA(股債8:2)、AOR(4:6)、AOM(6:4)、AOK(3:7)，但是這幾檔的內扣費用比較高，還記得指數投資的原則：費用要低嗎？所以除非真的找不到費用更低的投資標的，或是對於定期再平衡有心魔的，不是很推薦使用這幾檔投資。
6. 最重要的是為持之以恆，定期定額再平衡

指數化投資 Step by step- 四、投資管道

 四、投資管道

1. 新手只投資國內，建議先用0050/006208 + 現金做配置，配置比例9:1到4:6都可以，依據自己年齡和可以承受的風險來決定，但是股票最好不要低於40%，以免長期報酬不理想。使用券商可以選擇手續費低的，記得指數化投資的原則之一就是降低交易成本，許多券商都有小於5折的折扣，可以自行上網搜尋。
2. 複委託/海外券商最簡單標的就是VT+BNDW，英股的話VWRD+AGGG。海外券商可以使用Firstrade，TDAmeritrade，Charles Schwab，每家券商都有他的優缺點，網路上也有很多比較，可以依照自己在意的部份選擇；國內券商也有許多有提供複委託的服務，包含永豐、富邦、大昌、台新、凱基等等，也是各有各的優點，建議把自己的需求列出來再做選擇。
3. 一開始建議簡單就好，簡單才能持久；之後要分區配置也可以(美國VTI/新興市場VWO/成熟市場VEA)，另外也可以加入像是REIT的VNQ、固定收益市政債、貴金屬、加密貨幣。